Trust interposto e imposta di successione: le novità della Circolare 34/E del 20 ottobre 2022

LA NOSTRA ANALISI

La neo pubblicata circolare dell’Agenzia delle Entrate n. 34/E del 20 ottobre 2022 tra le tante tematiche affrontate torna ad occuparsi – anche – del tema “trust interposto”.

Viene confermato che nell’ipotesi in cui un trust sia considerato interposto, il reddito di cui “appare titolare” quest’ultimo debba essere assoggettato ad imposizione, per “imputazione” (meccanismo “look through”), direttamente in capo all’interponente, secondo le categorie previste dall’articolo 6 del TUIR.

Novità di rilievo è che l’Agenzia estende gli effetti dell’interposizione anche ai fini dell’imposta sulle successioni e donazioni. Estensione, che in passato era stata negata. Si veda, da ultimo, la Risposta ad Interpello n. 359/2022.

Quindi in caso di trust considerato interposto, alla morte del disponente, i beni conferiti in trust rientrerebbero, ai soli fini dell’imposta di successione, nel calcolo dell’attivo ereditario di cui all’articolo 8 del TUS.

In questo contesto è utile riepilogare quali sono gli indicatori di interposizione attraverso un excursus storico della disciplina.

Il tema del trust interposto è stato per la prima volta trattato dalla Circolare ministeriale 43/2009 in materia di scudo fiscale.

Successivamente, con Circolare n. 61/E del 2010 l’Amministrazione finanziaria ha, prima chiarito che “ogniqualvolta il potere di gestire e disporre dei beni permane in tutto o in parte in capo al disponente e ciò emerge non soltanto dall’atto istitutivo del trust ma anche da elementi di mero fatto e non si verifica, quindi, il reale spossessamento di quest’ultimo, il trust deve considerarsi inesistente dal punto di vista dell’imposizione dei redditi da esso prodotti” e successivamente, ampliato la casistica previgente di trust interposti.

Con le integrazioni del 2010,   le fattispecie – individuate dall’Agenzia delle Entrate –  di trust interposto, sono arrivate sino a 8 (più  una fattispecie di chiusura).  Trattasi delle ipotesi di:

1. trust in cui il disponente o il beneficiario possano far cessare il trust liberamente in ogni momento, generalmente a proprio vantaggio o anche a vantaggio di terzi;
2. trust in cui il disponente sia titolare del potere di designare in qualsiasi momento sé stesso come beneficiario;
3. trust in cui il trustee non possa esercitare i propri poteri senza il consenso del disponente o del beneficiario;
4. trust in cui il disponente sia titolare del potere di porre termine anticipatamente al trust, designando sé stesso e/o altri come beneficiari;
5. trust in cui  il beneficiario ha diritto di ricevere attribuzioni di patrimonio dal trustee;
6. trust in cui il trustee debba tener conto delle indicazioni fornite dal disponente in relazione alla gestione del patrimonio e del reddito da questo generato;
7. trust in cui il disponente possa modificare i beneficiari nel corso della vita del trust;
8. trust in cui il l disponente possa indicare soggetti ai quali il trustee debba concedere prestiti.